當前位置: 首頁 >> 相關新聞 >> 稿件
    中信轉債網上路演在即 高轉股預期高票息為投資收益提供雙保障

    2019年2月28日 10:13 來源:東方網

      中信銀行(601998.SH)公開發行400億A股可轉債將於2019年3月1日舉行網上路演,市場迎來優質銀行轉債的配置時機。

      基金投資人士指出,2019年股票市場總體呈現中性偏樂觀,可轉債的估值很大程度跟隨股市上漲,向上有彈性。另一方面,2018年權益市場經歷普跌之後,轉債估值本身已經不高,而未來貨幣和信用逐步寬鬆的市場環境下,債市下跌的概率較低,轉債估值很難被進一步壓低,向下具有防禦性。綜合來看,可轉債産品已進入可配置、值得關注的絕對收益區間。

      分析人士指出,當前時點,可轉債配置性價比較高:一是轉債具有紮實的債底、可以接受的純債溢價率;二是股票市場估值較低但波動較大,對於正股波動性較大的板塊,可以選擇配置可轉債,用較高的安全邊際博取向上的彈性。

      在可轉債發行市場良好的形勢下,中信轉債即將迎來網上路演。相較于同業公司,中信轉債本身具有轉股確定性強、票息收益率高等亮點。據悉,中信轉債此次得到大股東中信集團的全力支援,中信集團擬按持股比例認購65.97%的發行規模,以起到反攤薄的目的。

      中信銀行始終處於中國銀行業改革的前列,在2018年較為複雜的經濟環境下,中信銀行主動縮表,由速度型效益向品質型效益發展;在對公業務持續居於同業前列的背景下,中信銀行大力發展零售業務,啟動零售二次轉型;在銀行同業中,率先與網際網路巨頭進行合作,與百度公司聯合創立百信銀行以推進金融科技化進程。不斷變革使得中信銀行業務更為全面、穩健,營收水準逐年提升。

      良好的市場環境,債券本身亮點與中信銀行的穩健經營將為本次發行奠定堅實基礎。預計本次發行將得到廣大投資者追捧。